在人民币升值背景下，许多市民开始减持外币，甚至有部分投资者在有外币支付计划的情况下，都将外币兑换成人民币。人民币升值真的会使所有外币持有者蒙受损失吗？投资者该如何打理外币资产？近日，西南财经大学信托与理财研究所、普益财富研究员范杰为大家就外币理财做了一个简要梳理。

　　“事实上，"人民币升值"的表述并不准确，应该是人民币对部分货币升值。”范杰说，今年以来，人民币对美元、港元是升值的，而对欧元、英镑、澳元是贬值的，对日元则变动不大。可见，相对于人民币，欧元、英镑等非美货币并不是“烫手的山芋”，盲目兑换这些货币，不仅没有规避掉汇率风险，还会导致汇兑损失。

　　目前，由于全球经济复苏不稳定、中东政局导致油价上涨及欧洲债务危机的影响，外汇价格波动较大，范杰建议，投资者应该根据自身外币收支计划和各币种的投资报酬综合安排各币种资产的配置，在规避汇兑损失的基础上实现外币资产的保值升值。

　　存款“价比三家”找最划算的

　　外币投资中，风险最小的是存款。目前，各家银行对外币储蓄利率的决定权较大，故储蓄利率有一定差别。此外，由于银行加大揽储力度，各银行的优惠措施不尽相同。

　　如渣打银行近期就推出了“外币专家”活动，在活动期内，对部分主要币种的6~13个月定期存款补贴1.00%~1.60%的利率，而这样的优惠相对外币存款利率幅度较大。投资者在储蓄前不妨先比对各家银行的政策。

　　外币理财关注期限和收益

　　在银行理财产品中，投资于货币、债券及票据等固定收益类的风险一般相对较小，故在投资这些产品时，投资者主要应该关注期限及收益。首先，可以根据自己的资金需求，选择合适期限的产品，再在这些产品中选择收益率较高的。

　　范杰认为，不同期限的理财产品有这样一个特征，期限短的收益率低，期限长的收益率高，投资者在获得较高收益的情况下必须放弃资金的流动性，在获得资金的流动性的情况下必须放弃较高的收益率，在这种情况下，到底该选择长期产品还是短期产品呢？

　　解决这个问题有两个方法。一是假设在投资理财产品短期产品结束后，还能获得一次或多次投资短期理财产品的机会使得整个投资期限和长期理财产品的相同，并对这种机会的收益率做出预测，然后通过复利计算出整个投资期的收益率。如果计算出来的收益率高于长期理财产品的预期收益率，则应投资短期理财产品，反之，则应投资长期理财产品。

　　另外一种方法是，分别将长期理财产品和短期理财产品的预期收益率与该货币同期限的储蓄利率或基准利率比较，选择差别较大者进行投资。